隨著短流程煉鋼支持政策的不斷出臺，行業(yè)預(yù)期短流程煉鋼在國內(nèi)占比將從當(dāng)前的10%提高到2025年的15%-20%，這將對相關(guān)耗材產(chǎn)業(yè)有較大影響。有業(yè)內(nèi)人士預(yù)期到2025年石墨電極和鎂質(zhì)耐火材料市場容量或?qū)崿F(xiàn)翻倍的跨越式增長。
蘭格鋼鐵研究中心主任王國清博士對財聯(lián)社記者表示：“短流程煉鋼相比長流程煉鋼在節(jié)能環(huán)保、減排降碳效果比較明顯。同時由于電爐煉鋼溫度高、環(huán)境苛刻，電弧爐相比轉(zhuǎn)爐對于耐火材料消耗更快，每400爐就需要更換一次耐火材料，且對于石墨電極的消耗也較大?！?/p>
普通鋼材的生產(chǎn)有兩種流程，傳統(tǒng)的高爐、轉(zhuǎn)爐流程稱為長流程，是以鐵礦石和焦炭為主要原料在高爐中冶煉成鐵水，再由轉(zhuǎn)爐冶煉成鋼。而電爐流程稱為短流程，沒有了高爐煉鐵的環(huán)節(jié)，通過電弧熱對廢鋼進(jìn)行冶煉。
兩種煉鋼流程中耐火材料作為爐襯在各冶煉爐內(nèi)都需使用，但由于工作環(huán)境的不同，對耐火材料的產(chǎn)品的選擇和消耗程度也有較大區(qū)別。
耐材之窗某負(fù)責(zé)人對財聯(lián)社記者介紹：“高爐是一個還原氛圍，在高爐中使用的耐火材料是鋁硅質(zhì)的材料，偏向于酸性或者中性。而轉(zhuǎn)爐和電弧爐中使用的更多是堿性材料，如鎂碳磚、鎂鉻磚?！?/p>
轉(zhuǎn)爐和電弧爐所用耐火材料基本類似，但是由于轉(zhuǎn)爐中不需再加熱，而是通過吹氧加上一些其他成分，自然放熱，工作溫度只有1400多度。電爐工作環(huán)境則要苛刻很多，電弧放熱使得爐內(nèi)最高溫度可以達(dá)到4000攝氏度以上，這就使得電弧爐對于耐火材料的消耗要更大。上述耐材之窗負(fù)責(zé)人表示：“通常轉(zhuǎn)爐的耐火材料可以使用上萬爐，有的甚至可以達(dá)到三萬爐更換一次，而電弧爐則是幾百爐需要更換一次，對耐火材料的消耗速度差別很大。”
由于三部委發(fā)布的《關(guān)于促進(jìn)鋼鐵工業(yè)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》以及各省關(guān)于鋼鐵行業(yè)“十四五”的規(guī)劃中對于短流程煉鋼的鼓勵態(tài)度，市場預(yù)期電弧爐煉鋼比例和數(shù)量將會與當(dāng)前相比出現(xiàn)較大幅度的提升，這將會對耐火材料行業(yè)的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)形成較大影響，預(yù)期用于高爐的鋁硅質(zhì)耐火材料的需求或?qū)⒂兴档停V質(zhì)材料市場占比將會提升，到2025年鎂質(zhì)耐火材料市場總額或?qū)⒎丁?/p>
上述耐材之窗負(fù)責(zé)人分析道：“從總量的角度來講，短流程煉鋼因為沒有了煉鐵的環(huán)節(jié)，這減少了高爐環(huán)節(jié)的消耗，整體的耐火材料消耗是有所減少的?！?/p>
但由于鎂質(zhì)耐火材料的價格更高，從銷售金額來看，行業(yè)規(guī)?；?qū)⒂兴岣?。同時，由于部分耐火材料廠家市場、原料布局不同，市場結(jié)構(gòu)也面臨一輪洗牌。
有接近北京利爾（002392.SZ）的基金人士對財聯(lián)社記者表示：“鎂質(zhì)和鋁質(zhì)耐火材料在其公司占比各在35%左右，其中由于鎂質(zhì)價格更高，其銷售金額稍多一些，而且在不銹鋼、特鋼等高端耐火材料領(lǐng)域一直都是占據(jù)比較領(lǐng)先的市場地位，對于電爐煉鋼的鎂質(zhì)耐火材料上也有一定的技術(shù)優(yōu)勢?！?/p>
此外，上市公司方面也都對原料市場有所布局，北京利爾和濮耐股份（002225.SZ）都有自有菱鎂礦，濮耐股份公司人士對財聯(lián)社記者表示：“公司有兩座菱鎂礦，在滿足公司自有需求之外，也有少量對外出售?！?/p>
石墨電極市場規(guī)?；?qū)U(kuò)大
伴隨著短流程煉鋼的發(fā)展，需要用到更多的石墨電極。石墨電極作為電弧爐冶煉中的導(dǎo)電材料,其消耗隨著電功的消耗而成正比關(guān)系。目前石墨電極市場規(guī)模有限，據(jù)中國碳素網(wǎng)人士對財聯(lián)社記者介紹：“行業(yè)市場規(guī)模大約百億元左右，少數(shù)幾家大型企業(yè)占據(jù)了主要份額。”
財聯(lián)社記者通過與多家業(yè)內(nèi)上市公司交流后發(fā)現(xiàn)，各公司均認(rèn)為國內(nèi)發(fā)展短流程煉鋼將會對行業(yè)發(fā)展有積極作用。其中易成新能（300080.SZ）公司人士對財聯(lián)社記者表示：“目前政策推進(jìn)短流程煉鋼對行業(yè)是利好的，市場規(guī)?；?qū)⒃鲩L。”
方大炭素（600516.SH）方面則認(rèn)為：“2020年國內(nèi)電弧爐煉鋼在行業(yè)內(nèi)比重占到10%左右，如果2025年這一比例能提到20%，整個市場的規(guī)模可能會翻倍。”
目前方大炭素和易成新能兩家上市公司產(chǎn)能在業(yè)內(nèi)居前。易成新能產(chǎn)能約10萬噸，但目前尚未有新增項目。而方大炭素則在緊鑼密鼓的進(jìn)行產(chǎn)能擴(kuò)張，據(jù)方大炭素人士稱：“目前公司產(chǎn)能20萬噸，在業(yè)內(nèi)接近30%的市場份額，基本滿產(chǎn)滿銷。”
民生證券研報顯示，2022年方大炭素的石墨電極產(chǎn)能將再度提升。隨著合肥炭素5萬噸遷建項目，眉山方大5萬噸新建項目，成都蓉光2.5萬噸遷建項目產(chǎn)能逐步釋放，方大炭素公司石墨電極產(chǎn)能有望達(dá)到30萬噸。
同時隨著電弧爐噸位的增大，下游市場對石墨電極的要求也在提升，預(yù)期高品質(zhì)石墨電極市場需求將會不斷提高。一方面，產(chǎn)品技術(shù)的要求會提高；另一方面，對原料針狀焦的質(zhì)量要求也會更高，或?qū)κ袌龈咂焚|(zhì)的針狀焦原料價格形成抬升。
方大炭素公司人士稱：“目前原料成本中最主要的部分是針狀焦，公司自供原料基本能夠滿足60%左右的需求?！睂τ诩夹g(shù)方面，對方稱：“隨著電弧爐噸位的提升，大石墨電極是一個趨勢，公司已經(jīng)能供應(yīng)700-800mm的超高功率石墨電極?！?/p>
有業(yè)內(nèi)人士表示：“由于功率越大，對石墨電極的消耗越高，因此隨著電爐噸位的提高，石墨電極的消耗也會增加?！彪S著小型電爐產(chǎn)能紛紛置換為大型電爐，對于石墨電極的需求將會不斷提高。
當(dāng)前我國電爐鋼比例只有10%左右，占比仍較低，而2025年發(fā)展目標(biāo)為15%以上，與世界電爐煉鋼平均30%的比例仍差距較大，預(yù)期隨著國內(nèi)電爐煉鋼比例的提升，相關(guān)耗材市場或?qū)⒊霈F(xiàn)長達(dá)十年左右的市場發(fā)展機(jī)遇。