長江商報消息●長江商報記者 徐佳
凱賽生物（688065.SH）獲得大型央企增持。
6月25日晚間，凱賽生物披露定增預(yù)案。公司擬向上海曜勤（擬設(shè)立）非公開發(fā)行股票募集資金不超過66億元，全部用于償債補(bǔ)流。
(資料圖)
此次定增中，唯一的認(rèn)購方上海曜勤（擬設(shè)立）為凱賽生物實(shí)際控制人XIUCAI LIU（劉修才）家庭控制的企業(yè)，且招商局集團(tuán)也將直接持有上海曜勤（擬設(shè)立）48.9995%股權(quán)。因此，發(fā)行完成之后，招商局集團(tuán)將通過上海曜勤（擬設(shè)立）間接持有凱賽生物的股份預(yù)計超過5%，成為上市公司的關(guān)聯(lián)方。
不僅如此，招商局集團(tuán)還與凱賽生物之間達(dá)成業(yè)務(wù)合作意向，招商局采購并使用凱賽生物的產(chǎn)品中生物基聚酰胺樹脂的量于2023、2024和2025年分別為不低于1萬噸、8萬噸和20萬噸，三年合計不低于29萬噸。
長江商報記者注意到，2022年，凱賽生物的生物基聚酰胺系列產(chǎn)品的生產(chǎn)量和銷售量分別為2.02萬噸、1.1萬噸。
大型央企入股及業(yè)務(wù)訂單加持，凱賽生物瞬間成為市場焦點(diǎn)。6月26日開盤后，凱賽生物盤中大漲超18%，尾盤收漲15.07%，報63.9元/股。
實(shí)控人及招商局集團(tuán)共同包攬定增
根據(jù)定增方案，凱賽生物此次向特定對象發(fā)行的發(fā)行對象為上海曜勤（擬設(shè)立），系公司實(shí)際控制人XIUCAI LIU（劉修才）家庭控制的企業(yè)，發(fā)行對象以人民幣現(xiàn)金方式認(rèn)購公司本次發(fā)行的股票，本次向特定對象發(fā)行構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。向特定對象發(fā)行股票募集資金總額不超過66億元，扣除相關(guān)發(fā)行費(fèi)用后的募集資金凈額擬全部用于補(bǔ)充流動資金及償還貸款。
此次定增中，凱賽生物的發(fā)行價格為43.34元/股，對應(yīng)發(fā)行股份數(shù)量為不超過1.52億股。披露定增方案后，6月26日復(fù)牌凱賽生物盤中大漲超18%，尾盤收漲15.07%，報63.9元/股。
凱賽生物此次定增備受市場矚目，原因在于大型央企招商局集團(tuán)的加持。截至目前，上海曜勤（擬設(shè)立）尚在籌建中，按照相關(guān)協(xié)議安排，上海曜勤（擬設(shè)立）預(yù)計最終出資結(jié)構(gòu)CIB（凱賽生物控股股東）、招商局集團(tuán)、上海曜建（擬設(shè)立）分別持有上海曜勤（擬設(shè)立）50.9995%、48.9995%、0.001%股權(quán)。其中，上海曜建（擬設(shè)立）作為上海曜勤（擬設(shè)立）的執(zhí)行事務(wù)合伙人，背后股東為招商局集團(tuán)和CIB，二者持股比例分別為49%、51%。
在出資方式上，CIB擬為上海曜勤（擬設(shè)立）的有限合伙人，擬以所持凱賽生物部分股票出資，招商局集團(tuán)則以現(xiàn)金方式出資。
因此，在上述定增完成之后，凱賽生物的控股股東也將發(fā)生變化。本次發(fā)行前，CIB持有凱賽生物股份1.65億股，持股比例為28.32%，為公司的控股股東；本次發(fā)行完成后，假設(shè)按發(fā)行數(shù)量上限1.52億股計算，同時考慮CIB以1.17億股凱賽生物股票出資，上海曜勤（擬設(shè)立）將持有凱賽生物36.56%的股份，CIB直接持股比例下降為6.60%，凱賽生物的控股股東將由CIB變更為上海曜勤（擬設(shè)立）。
此外，本次發(fā)行前，XIUCAI LIU（劉修才）家庭控制凱賽生物合計30.82%股份的表決權(quán)，為公司實(shí)際控制人。本次發(fā)行完成后，假設(shè)按發(fā)行數(shù)量上限計算，XIUCAI LIU（劉修才）家庭及其控制的企業(yè)合計控制凱賽生物45.14%的股份，仍為公司實(shí)際控制人。
更為重要的是，本次發(fā)行完成后，招商局集團(tuán)通過上海曜勤（擬設(shè)立）間接持有凱賽生物的股份預(yù)計超過5%，將成為公司的關(guān)聯(lián)方。同時，招商局集團(tuán)參與認(rèn)購本次發(fā)行及與凱賽生物簽訂業(yè)務(wù)合作協(xié)議構(gòu)成與公司的關(guān)聯(lián)交易。
商定生物基聚酰胺樹脂戰(zhàn)略采購
間接入股的同時，招商局集團(tuán)還將與凱賽生物在業(yè)務(wù)層面展開合作。
資料顯示，凱賽生物以合成生物學(xué)等學(xué)科為基礎(chǔ)，利用生物制造技術(shù)，從事生物基新材料的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售，2020年8月，公司在科創(chuàng)板掛牌上市。
凱賽生物介紹，公司已經(jīng)在全球率先實(shí)現(xiàn)了系列生物法長鏈二元酸、生物基戊二胺、系列生物基聚酰胺的產(chǎn)業(yè)化生產(chǎn)，并開發(fā)了系列生物基聚酰胺連續(xù)纖維增強(qiáng)復(fù)合材料在輕量化運(yùn)輸、綠色建筑、新能源等領(lǐng)域的應(yīng)用。
而招商局集團(tuán)系中央直接管理的國有重要骨干企業(yè)，將發(fā)展綠色科技作為重要戰(zhàn)略部署。凱賽生物稱，與傳統(tǒng)化工方式相比，公司的技術(shù)能力在基礎(chǔ)材料制造領(lǐng)域可有效降碳排放，環(huán)保型材料可應(yīng)用于招商局集團(tuán)下屬多個實(shí)業(yè)板塊，雙方能夠協(xié)同發(fā)展。因此，雙方存在合作需求和優(yōu)勢互補(bǔ)，經(jīng)充分交流達(dá)成業(yè)務(wù)合作意向。
長江商報記者注意到，招商局集團(tuán)與凱賽生物的業(yè)務(wù)合作主要為生物基聚酰胺材料的戰(zhàn)略采購。協(xié)議約定，招商局采購并使用凱賽生物的產(chǎn)品中生物基聚酰胺樹脂的量于2023、2024和2025年分別為不低于1萬噸、8萬噸和20萬噸，三年合計不低于29萬噸。從2024年底開始，雙方提前一年確定后續(xù)采購產(chǎn)品形式和采購量。
與此同時，招商局集團(tuán)和凱賽生物還將共同設(shè)立生物基材料在招商局集團(tuán)應(yīng)用場景的攻關(guān)團(tuán)隊(duì)，開發(fā)生物基聚酰胺纖維復(fù)合、拉擠工藝以及在集裝箱、建筑、光伏、物流等領(lǐng)域的應(yīng)用技術(shù)，確定招商局集團(tuán)采購產(chǎn)品的形式（即樹脂、復(fù)合材料、成型材料中的選項(xiàng)）以及產(chǎn)品中間狀態(tài)加工設(shè)備投資的合作方案。
來自招商局集團(tuán)的采購訂單加持，凱賽生物的經(jīng)營業(yè)績或?qū)⒌玫礁纳?。?shù)據(jù)顯示，上市之后，凱賽生物業(yè)績出現(xiàn)波動，2020年至2022年，凱賽生物分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入14.97億元、23.63億元、24.41億元，同比變動-21.87%、46.77%、3.28%；凈利潤4.58億元、5.95億元、5.53億元，同比變動-4.43%、29.94%、-6.97%。
其中，2022年，凱賽生物的生物基聚酰胺系列產(chǎn)品的生產(chǎn)量和銷售量分別為2.02萬噸、1.1萬噸，同比減少6.06%、22.59%。公司稱，主要是公司正在開發(fā)生物基聚酰胺在新能源、運(yùn)輸、建筑等領(lǐng)域的廣泛應(yīng)用，涉及相關(guān)新工藝和新設(shè)備的研發(fā)，因公司及合作單位經(jīng)營活動受限，導(dǎo)致進(jìn)程滯后，銷售受到影響，庫存量增加。
今年一季度，凱賽生物實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入5.05億元，同比減少23.56%；凈利潤和扣非凈利潤分別為5744.14萬元、4578.4萬元，同比減少67.09%、72.83%。
值得一提的是，在凱賽生物IPO之前，招銀國際、招銀金控、全國社會保障基金理事會等共同成立的私募基金招銀朗曜已持有凱賽生物2.36%股權(quán)。截至今年3月末，招銀朗曜依舊持有凱賽生物2.13%股權(quán)。
視覺中國圖