2023年對(duì)于A股來(lái)說(shuō)真是福音啊
新年伊始，A股主要指數(shù)均走出3連陽(yáng)模式，上證指數(shù)再度站上半年線，創(chuàng)業(yè)板更是放量大漲近3%。
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成交額時(shí)隔15個(gè)交易日后8000億元上方，兩市全天成交8427億，較上個(gè)交易日放量590億，資金放緩持續(xù)放量。北向資金全天凈買入127.53億元，其中滬股通凈買入56.59億元，深股通凈買入70.95億元，帶動(dòng)了市場(chǎng)人氣的回暖和賺錢效應(yīng)的提升。
但指數(shù)大漲難掩短線情緒回落，英飛拓、桂發(fā)祥、生意寶、麥趣爾等多只高位人氣題材股跌停，大家市場(chǎng)短線情緒。兩市實(shí)際漲停股1月3日的近百只降到41只，充分顯示出短線情緒將至冰點(diǎn)。
“喝酒吃藥”行情再度上演，賽道股依然集體反彈，創(chuàng)新藥表現(xiàn)亮眼、白酒股集體大漲，貴州茅臺(tái)一度站上1800，古井貢酒漲停；寧德時(shí)代大漲近7%；消費(fèi)電子拉升，歌爾股份漲停。
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發(fā)生了什么？中國(guó)資產(chǎn)集體大漲，外資瘋狂掃貨
新年伊始，中國(guó)資產(chǎn)突然成為香噴噴的了！
今日早盤，表現(xiàn)平平的A50突然直線拉升，全天大漲近2.5%，受此影響恒生指數(shù)也大漲、A股三大指數(shù)全天震蕩上行，三大指數(shù)漲幅均超1%，創(chuàng)業(yè)板更是大漲近3%，北向資金全天瘋狂掃貨近128億元。而隔夜，納斯達(dá)克中國(guó)金龍指數(shù)更是暴漲超8%。
那么，究竟發(fā)生了什么，讓剛剛進(jìn)入新年的中國(guó)資產(chǎn)如此受追捧？這里有幾個(gè)比較利好消息傳來(lái)。
首先，內(nèi)地與港澳人員往來(lái)措施優(yōu)化，不再對(duì)自香港入境人員核酸檢測(cè)。1月8日起恢復(fù)辦理內(nèi)地居民旅游、商務(wù)赴香港簽注。
其次，2022年12月財(cái)新中國(guó)服務(wù)業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)指數(shù)(PMI)錄得48，較預(yù)期46.8高，并較11月高1.3個(gè)百分點(diǎn)，表明中國(guó)經(jīng)濟(jì)在逐步的回暖當(dāng)中。
第三，隨著疫情感染高峰逐漸過(guò)去，市場(chǎng)預(yù)期中國(guó)將發(fā)力經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇，中國(guó)資產(chǎn)將成為2023年全球資產(chǎn)的避風(fēng)港。
第四，2023年中國(guó)經(jīng)濟(jì)將強(qiáng)勁復(fù)蘇，多數(shù)國(guó)際投行給出了5%以上的GDP增速預(yù)測(cè)，海外資金對(duì)中國(guó)資產(chǎn)也變得更為樂(lè)觀。
各大機(jī)構(gòu)也都紛紛明確表示了超配中國(guó)資產(chǎn)，2022年以來(lái)，高盛維持超配A股和港股。高盛首席中國(guó)股票策略師劉勁津此前表示，不管是主動(dòng)型投資者還是對(duì)沖型，此前中國(guó)股市的倉(cāng)位都偏低，進(jìn)一步降倉(cāng)空間有限。
而2023年開(kāi)年北向資金瘋狂掃貨近128億元，這就是對(duì)外資超配中國(guó)資產(chǎn)的詮釋。
同時(shí)從2022年11、12月就能看出，外資在超配中國(guó)資產(chǎn)，兩個(gè)月分別凈買入597.97億元、350.13億元。
從個(gè)股方面看，寧德時(shí)代1月4日凈買入12.26億元，今日大漲近7%，成交103.7億元，北向資金凈買入7.45億元。
對(duì)于寧德時(shí)代的大漲，主要是寧德時(shí)代的全球市場(chǎng)份額32.2%躍升至37.1%。同時(shí)上游碳酸鋰價(jià)格持續(xù)下跌，鋰電成本端環(huán)節(jié)，受消息提振，寧德時(shí)代今日大幅拉升，股價(jià)也重回400元關(guān)口。
受此情緒提振，鋰電、光伏等新能源賽道集體大漲，帶動(dòng)創(chuàng)指大漲，派能科技等多股漲停，恩捷股份、中礦資源、星源材質(zhì)、天齊鋰業(yè)、融捷股份等紛紛走高。
喝酒吃藥行情能持續(xù)多久？
作為牛市旗手的券商，今日也有明顯表現(xiàn)，湘財(cái)股份漲停、國(guó)金證券、東方財(cái)富、國(guó)聯(lián)證券等大漲超4%，帶動(dòng)了人氣的上升。
釀酒板塊早盤整體走強(qiáng)，白的、啤的、黃的、紅的全線拉升，板塊指數(shù)盤中一度漲逾5%。蘭州黃河、古井貢酒漲停、迎駕貢酒、瀘州老窖、口子窖等大漲超6%，貴州茅臺(tái)大漲近5%，一度站上1800。
對(duì)于白酒板塊，實(shí)際上從去年底開(kāi)始（2022年11月1日開(kāi)），主力資金就開(kāi)始不斷涌入釀酒股，各細(xì)分板塊指數(shù)均呈現(xiàn)跨年行情的趨勢(shì)，申萬(wàn)白酒指數(shù)大漲36.21%。
20只白酒股全線上漲，漲幅超20%的白酒股達(dá)18只，其中水井坊、瀘州老窖漲幅超50%。整體的漲幅空間巨大。對(duì)于白酒股能否繼續(xù)上車，筆者認(rèn)為，白酒股開(kāi)始逐步的風(fēng)格減倉(cāng)，越漲越賣。
從申萬(wàn)白酒的周線上看，目前距離120周均線越來(lái)越近，申萬(wàn)白酒指數(shù)從2022年3月18日當(dāng)周跌破了120周均線（7年的牛熊分界線后）白酒就逐步走弱，這是時(shí)隔半年再次準(zhǔn)備去觸及120周均線，突破的概率不大，疊加白酒漲幅巨大，此輪白酒的大漲更多是超跌反彈+預(yù)期復(fù)蘇，而不是白酒真正的業(yè)績(jī)體現(xiàn)。因此，白酒股再次大漲的概率不大。
醫(yī)藥板塊也表現(xiàn)靚麗，主要是在創(chuàng)新藥和CXO等分支表現(xiàn)強(qiáng)勢(shì)，泰格醫(yī)藥、美迪西、藥明康德、司太立等漲幅均超6%。
對(duì)于今日，創(chuàng)新藥和CXO方向大漲，主要是一方面這兩個(gè)細(xì)分領(lǐng)域在前一波的醫(yī)藥股中并未有明顯的漲幅，屬于補(bǔ)漲品種；另一方面就是創(chuàng)新藥的拐點(diǎn)有望出現(xiàn)，而CXO又是為創(chuàng)新藥服務(wù)的，在創(chuàng)新藥多重拐點(diǎn)出現(xiàn)情況下，CXO行業(yè)也將顯著受益。
對(duì)于創(chuàng)新藥，中信建投研報(bào)提出觀點(diǎn)表示，經(jīng)過(guò)一段時(shí)間的調(diào)整，創(chuàng)新藥行業(yè)迎來(lái)多方面改觀，政策面醫(yī)保談判規(guī)則進(jìn)一步明確，鼓勵(lì)和加速創(chuàng)新藥進(jìn)醫(yī)保的態(tài)度更加明確，行業(yè)面內(nèi)部“出清”加速進(jìn)行，構(gòu)建多層次健康生態(tài)。2022年，創(chuàng)新藥領(lǐng)域迎來(lái)諸多突破，阿茲海默病、血友病、減肥領(lǐng)域進(jìn)展矚目，個(gè)性化癌癥mRNA疫苗也讀出IIb期臨床結(jié)果，技術(shù)進(jìn)步推動(dòng)生物技術(shù)創(chuàng)新持續(xù)進(jìn)行。國(guó)內(nèi)企業(yè)也即將在2023年迎來(lái)多方面催化。展望2023年，看好頭部創(chuàng)新藥公司。
因此，對(duì)預(yù)期“喝酒吃藥行情難以持續(xù)”，白酒股要開(kāi)始越漲越賣，醫(yī)藥股則維持低吸創(chuàng)新藥和CXO方向。
消費(fèi)電子拐點(diǎn)出現(xiàn)了？
對(duì)于消費(fèi)電子來(lái)說(shuō)，2022年是艱難的，申萬(wàn)消費(fèi)電子指數(shù)從2022年1月5日下跌開(kāi)始，到今天剛好的一年時(shí)間，一年跌幅超41%。
今日申萬(wàn)消費(fèi)電子指數(shù)大漲2.84%，歌爾股份、國(guó)美通訊、惠威科技漲停。
消息面上，近日，被蘋果寄予厚望的VR頭顯設(shè)備最新細(xì)節(jié)也曝光，市場(chǎng)預(yù)計(jì)蘋果將會(huì)在明年下半年正式推出這款VR頭顯設(shè)備。此外，1月5日早間，索尼在CES 2023發(fā)布會(huì)中正式發(fā)布其頭顯設(shè)備PS VR2，該設(shè)備將于2月底上市。
此前，東山精密發(fā)布澄清公告稱，近日關(guān)注到有臺(tái)灣地區(qū)媒體報(bào)道“蘋果公司要求供應(yīng)商減產(chǎn)，立訊精密受創(chuàng)最大”一事。為了避免媒體報(bào)道對(duì)投資者產(chǎn)生誤導(dǎo)，現(xiàn)予以澄清說(shuō)明。受此影響，昨日多只蘋果概念股大跌，其中立訊精密跌停，東山精密跌9.36%，歌爾股份跌2.8%。
中國(guó)信通院的數(shù)據(jù)顯示，2022年11月，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)手機(jī)出貨量2323.8萬(wàn)部，同比下降34.1％。
隨著海外兩大VR巨頭VR頭顯產(chǎn)品接連面世，也令國(guó)內(nèi)光學(xué)賽道迎來(lái)久違的熱鬧。5日早間，國(guó)內(nèi)VR光學(xué)頭部廠商股價(jià)紛紛大漲，其中歌爾股份盤中漲停，而港股舜宇光學(xué)科技也一度漲逾8%，騰景科技也最高漲7.59%，聯(lián)創(chuàng)光電最高漲逾5%。在手機(jī)消費(fèi)低迷情況下，VR將在2023年的電子消費(fèi)中給予厚望。
歌爾股份也對(duì)此作出回應(yīng)。該公司方面稱，目前VR訂單比較正常。據(jù)了解，其AR/VR業(yè)務(wù)被納入智能硬件業(yè)務(wù)板塊中。根據(jù)半年報(bào)，截至今年6月末，該公司智能硬件營(yíng)收占比為56.90%，同比增長(zhǎng)121.32%。
中航證券研報(bào)指：作為一種新興業(yè)態(tài)，元宇宙有望成為下一代生產(chǎn)力工具，伴隨數(shù)字經(jīng)濟(jì)政策持續(xù)加碼和虛擬現(xiàn)實(shí)硬件終端的放量，元宇宙應(yīng)用加速落地。國(guó)盛證券顧晟預(yù)計(jì)，AR和VR頭顯在未來(lái)數(shù)年將持續(xù)增長(zhǎng)30%以上，到2026年的出貨量將達(dá)到3510萬(wàn)臺(tái)。
從估值角度來(lái)看，消費(fèi)電子目前的PE為20.70倍，創(chuàng)出歷史的新低，明顯具備配置價(jià)值。
金股組合
通威股份、隆基股份、太陽(yáng)能、福斯特、能科科技、山東赫達(dá)、寧德時(shí)代、平安銀行、興業(yè)銀行、東方財(cái)富、三全食品、藥明康德。
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（注意：再好的邏輯，也需要結(jié)合市場(chǎng)情緒和大盤漲跌趨勢(shì)來(lái)選擇介入跟退出的時(shí)機(jī)。以上內(nèi)容僅是基于行業(yè)以及公司基本面的靜態(tài)分無(wú)動(dòng)態(tài)買賣指導(dǎo)。股市有風(fēng)險(xiǎn)，入市需謹(jǐn)慎，操作請(qǐng)風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)。