(相關(guān)資料圖)
早在去年1月17日，ST起步（603557.SH）宣布收到中國證監(jiān)會的《立案告知書》，這一事件在今年5月迎來了結(jié)果，根據(jù)證監(jiān)會對該公司下達的《行政處罰及市場禁入事先告知書》披露，ST起步通過道訊系統(tǒng)虛構(gòu)采購、銷售業(yè)務(wù)等方式，2018年、2019年年報及2020年半年報中在虛增營業(yè)收入、營業(yè)成本及利潤總額。
不僅如此，ST起步在2020年發(fā)行5.2億元可轉(zhuǎn)換公司債券，經(jīng)監(jiān)管部門調(diào)查，其可轉(zhuǎn)債募集說明書同樣存在重大數(shù)據(jù)造假。綜合以上全部違法違規(guī)行為，ST起步將合計被罰5700萬元。
公開資料顯示，ST起步于2017年8月18日在上交所上市，上市初期該公司股價一度沖高到30元高位，隨后經(jīng)過近6年的跌宕下跌，至目前股價已不足2.6元，最高的投資人爆虧90%；起步轉(zhuǎn)債的交易價格僅為90元，已經(jīng)跌破面值。特別是在2021年4月ST起步發(fā)布了《關(guān)于前期會計差錯更正的公告》，直接導(dǎo)致公司股價崩跌、短時間內(nèi)暴跌了50%。
在這一案例中，力場君認為，ST起步發(fā)行可轉(zhuǎn)債的保薦機構(gòu)東興證券，是一個關(guān)鍵角色。換句話說，絕不能讓東興證券跑了！
話說ST起步在2017年8月的上市保薦機構(gòu)為廣發(fā)證券，此后，依照持續(xù)督導(dǎo)相關(guān)規(guī)定，廣發(fā)證券對其持續(xù)督導(dǎo)期限至2019年12月31日止。而就在兩年持續(xù)督導(dǎo)期仍未到期，ST起步就官宣更換保薦機構(gòu)為東興證券，廣發(fā)證券未完成的持續(xù)督導(dǎo)工作將由東興證券承接，并委派東興證券保薦代表人吳時迪、鄧艷承接持續(xù)督導(dǎo)相關(guān)工作，履行保薦職責(zé)，隨后在2020年初發(fā)行了5.2億元可轉(zhuǎn)債。
您品一品，前一家為ST起步成功上市立下汗馬功勞的券商，在持續(xù)督導(dǎo)期還沒結(jié)束之前，就被ST起步官宣辭退了，改聘用了東興證券。任何一家公司，在更換保薦機構(gòu)、審計機構(gòu)的時候，都需要特別值得留意，出了什么事兒？涉事公司與原來的服務(wù)機構(gòu)之間發(fā)生了什么矛盾，導(dǎo)致合作無法繼續(xù)？
單從ST起步本來看，東興證券在接下這單持續(xù)督導(dǎo)業(yè)務(wù)之后，緊接著就輔助ST起步實施了欺詐發(fā)行可轉(zhuǎn)債，為東興證券帶來了上千萬元的發(fā)行費收入，這背后只是個巧合嗎？如果說沒有東興證券的幕后參與，反正力場君是不信的！
而且客觀來看，東興證券的保薦質(zhì)量也確實爛到一定程度了。今年3月31日晚間，東興證券曾發(fā)布公告，因在執(zhí)行澤達易盛在科創(chuàng)板IPO項目中，涉嫌保薦、承銷及持續(xù)督導(dǎo)等業(yè)務(wù)未勤勉盡責(zé)，中國證監(jiān)會決定對其立案。在此之前證監(jiān)會曾公布，澤達易盛通過簽訂虛假合同、開展虛假業(yè)務(wù)等方式，在2016年至2019年累計虛增營業(yè)收入3.42億元，虛增利潤1.87億元；即便是在上市之后，財務(wù)造假行為也從未停止過，2020年虛增營業(yè)收入1.52億元、虛增利潤8247萬元，2021年虛增營業(yè)收入7104萬元、虛增利潤2666萬元。
目前，澤達易盛已因財務(wù)造假將被強制退市，由此也成為科創(chuàng)板首批欺詐發(fā)行案件，東興證券作為重要的幫兇，也算名垂大A股青史了。一波未平，一波又起，澤達易盛造假退市案尚未遠去，ST起步又給東興證券添加了新的砝碼。
對于東興證券，監(jiān)管部門或也早就看不下去了。2022年11月22日，廣東證監(jiān)局向轄區(qū)券商投行部門下發(fā)了新一期《廣東資本市場監(jiān)管動態(tài)》，主題為撤否項目保薦機構(gòu)職業(yè)問題通報?？?，東興證券是本次?？形ㄒ槐槐O(jiān)管“點名”的保薦機構(gòu)；據(jù)通報提及，東興證券近3年轄區(qū)內(nèi)申報的5個項目全部以撤否告終，且2021年以來轄區(qū)只有2個項目被否，也均是由東興證券保薦。